睦邻政策：美国放弃对拉美的武装干涉

1934年起美国废除普拉特修正案、撤军海地、与巴拿马签新约，放弃武装干涉拉美，转而以政治经济手段维护利益。1934年互惠贸易法推动美国与11个拉美国家签订贸易协定，1939年美国商品占拉美进口40.6%。

孤立主义传统与奈委员会调查

美国民众1933-1934年只关心国内萧条，对法西斯扩张冷漠。孤立主义作为美国最古老传统被重新点燃，20年代历史学家重研一战根源，和平运动蓬勃发展。1934年参议院成立奈委员会调查军火工业，揭露一战中银行家和军火商牟取暴利。

国际法庭失败与中立法呼声高涨

1935年1月罗斯福要求参议院批准加入国际法庭，因反对派煽动民众反对而未达三分之二。墨索里尼增兵东非、希特勒宣布扩军至50万，米利斯《通向战争之路》畅销，进一步推动中立法案呼声。

1935年中立法案的妥协与通过

罗斯福提出十年裁军协定无果，希望区别对待侵略者与受害者但国会不可能通过。8月参议院通过皮特曼妥协法案：对交战国禁运武器，授权总统确定军需品范围，禁止美国船只运送军火，众议院将有效期定为六个月。

埃塞俄比亚控诉与英法的算计

1935年1月埃塞俄比亚向国联控诉意大利侵略，但法国为换取意大利支持其欧洲政策而在非洲让步，英国同意割让一部分，英法控制的国联未认真对待。罗斯福8月31日签署中立法案时警告硬性规定可能把美国拖进战争。

内容重复：从拉美政策到国际法庭失败

从第659秒起，节目重新播讲了此前已讲过的内容，从1934年拉美政策、互惠贸易法、奈委员会调查，到1935年国际法庭表决失败，与前半段内容基本重复。